Publicado: octubre 11, 2026, 5:00 am
Cotizar por la base máxima no siempre se traduce en una pensión equivalente a lo aportado. Alfonso Muñoz, funcionario de la Seguridad Social y divulgador especializado en pensiones, ha analizado esta cuestión a raíz de las preguntas recibidas tras uno de sus últimos vídeos publicados en su canal de YouTube sobre jubilaciones anticipadas y pensiones máximas.
La respuesta, según explica, depende de la trayectoria laboral de cada trabajador. Pero está claro que cuanto más tiempo y por una base más elevada se cotiza, mayor tiende a ser la pensión. Es el principio de contributividad del sistema público, por el que las prestaciones contributivas guardan relación con las cotizaciones realizadas durante la vida laboral.
Pero hay límites. La base máxima de cotización se sitúa en 5.101,20 euros mensuales, mientras que la pensión máxima alcanza los 3.359,60 euros. Un trabajador que haya cotizado durante años por la base máxima, llegado el momento de jubilarse, no va a cobrar una pensión equivalente porque existe un tope para las pensiones.
Así, plantea el caso de una persona que se jubila a los 65 años después de haber cotizado durante 40 años, siempre por la base máxima. Su base reguladora podría situarse alrededor de los 5.000 euros mensuales, pero su pensión quedaría limitada por la cuantía máxima. Por tanto, cotizar por la base máxima sí aumenta la pensión que se genera, pero no significa que toda esa cantidad vaya a trasladarse finalmente a la nómina de jubilación.
Cotizar más puede servir para compensar años peores
Muñoz plantea también otro escenario: el de un trabajador que no ha mantenido una trayectoria salarial uniforme. Puede haber tenido empleos peor remunerados, con periodos con bases de cotización más bajas. En este caso, las elevadas pueden ayudar a compensar esos periodos dentro del cálculo de la pensión. «Lo recomendable es cotizar lo más alto posible, porque eso nos permitirá compensar periodos de tiempo en los que hemos cotizado por bases inferiores», explica.
El funcionario compara dos casos extremos. El primero corresponde a un trabajador con 40 años cotizados y bases elevadas, que se jubila anticipadamente a los 63 años. Su base reguladora sería de unos 5.101,20 euros mensuales y, por sus años cotizados, tendría derecho al 100% de la base reguladora antes de aplicar las penalizaciones correspondientes.
Al jubilarse anticipadamente, el cálculo que realiza contempla un coeficiente reductor del 19%. La pensión teórica resultaría así en unos 4.132 euros, pero al superar la pensión máxima entran en juego las limitaciones correspondientes. El resultado final de su ejemplo se situaría en 3.053,88 euros brutos mensuales. Tras una retención de IRPF del 22,22% en el supuesto planteado, la cantidad líquida quedaría en unos 2.375 euros.
El segundo trabajador tiene una situación muy distinta. Solo ha cotizado 15 años, ha trabajado a tiempo parcial y cuenta con una base de unos 1.100 euros. Al jubilarse a los 65 años tendría derecho al 50% de su base reguladora, unos 510 euros. Al quedar por debajo de la pensión mínima, entraría en juego el complemento a mínimos. Muñoz calcula en este caso una pensión final de unos 1.127 euros mensuales, sin retención de IRPF.
Esto muestra que las cotizaciones no funcionan como una cuenta individual en la que se recupera directamente todo lo aportado, sino que la pensión se determina mediante las reglas del sistema público y está condicionada por máximos, mínimos, años cotizados y otros elementos.
¿Entonces compensa cotizar por la base máxima?
La conclusión de Muñoz es que, pese a las limitaciones existentes, cotizar por una base elevada puede ser beneficioso para conseguir una pensión más alta, sobre todo cuando existen años con cotizaciones inferiores. Eso sí, la relación entre lo que se cotiza y lo que se cobra no es proporcional. El funcionario considera que el sistema debería reforzar el principio de contributividad. «Cuanto más aporte, más recibirán», resume.
Muñoz también se muestra partidario de revisar el tratamiento de las jubilaciones anticipadas en las carreras laborales largas. En su análisis sostiene que los trabajadores con muchos años de cotización no deberían afrontar penalizaciones que considera elevadas al adelantar su jubilación.
